2022年2月28日至3月4日當(dāng)周，主板IPO方面，1家公司登陸深圳主板； 1家公司獲準(zhǔn)發(fā)行； 2家公司通過(guò)會(huì)議；

具體而言，獲批擬在上海主板上市的是廣州廬山新材料股份有限公司（以下簡(jiǎn)稱“廬山新材料”）。

通過(guò)會(huì)議的企業(yè)為擬在上海主板上市的江蘇華辰變壓器股份有限公司（以下簡(jiǎn)稱“江蘇華辰”）；深圳時(shí)代裝飾股份有限公司（以下簡(jiǎn)稱“時(shí)代裝飾”），擬在深圳主板上市。

下周，也就是 3 月 10 日，兩家公司將舉行會(huì)議。浙江聯(lián)翔智能家居股份有限公司（以下簡(jiǎn)稱“聯(lián)翔股份”）擬在上海主板上市。廣東洋山聯(lián)合精密制造股份有限公司 公司（以下簡(jiǎn)稱“聯(lián)合精密”）擬在深圳主板上市。

新股上市方面，2月28日鴻鷹智能登陸深圳主板，上市首日大漲44%。最新股價(jià)方面，截至3月4日收盤(pán)，鴻鷹智能以人民幣收盤(pán)，上漲。

關(guān)于發(fā)審委審核，上述期間，江蘇華晨和時(shí)代裝飾兩家公司開(kāi)會(huì)。

此次裝修會(huì)議的時(shí)間，意味著時(shí)隔四年再次成功撞上IPO。公司擬登陸深圳主板，保薦券商為招商證券。

招股書(shū)顯示，公司本次擬發(fā)行不超過(guò)1萬(wàn)股，擬募集資金1億元，用于住宅精裝家居配置延伸服務(wù)平臺(tái)及營(yíng)銷網(wǎng)絡(luò)、裝配式裝修研發(fā)及產(chǎn)業(yè)化項(xiàng)目等四個(gè)項(xiàng)目，以及補(bǔ)充流動(dòng)性。

時(shí)代裝飾成立于2000年3月，股份公司成立于201年。公司屬于建筑裝飾行業(yè)，主要提供住宅裝飾、公共建筑裝飾、幕墻、景觀工程等裝飾裝修服務(wù)。

3月，公司在新三板掛牌。 2018年，它沖刺IPO，但以失敗告終。此前IPO被否決時(shí)，發(fā)審委關(guān)注公司資產(chǎn)負(fù)債率高、大客戶集中、應(yīng)收賬款周轉(zhuǎn)率高等問(wèn)題。

本次會(huì)議上，公司再次被問(wèn)及高負(fù)債率的問(wèn)題。

發(fā)審委關(guān)注，報(bào)告期內(nèi)發(fā)行人資產(chǎn)負(fù)債率高于同行業(yè)可比上市公司，應(yīng)收賬款金額較大且持續(xù)增長(zhǎng)，經(jīng)營(yíng)活動(dòng)產(chǎn)生的現(xiàn)金流量?jī)纛~由負(fù)轉(zhuǎn)正等問(wèn)題，以及發(fā)行人客戶集中度較高、發(fā)行人分包勞務(wù)等問(wèn)題，需要發(fā)行人和保險(xiǎn)代理人說(shuō)明相關(guān)情況。

江蘇華晨擬登陸上海主板，保薦人為永興證券。招股書(shū)顯示，公司擬公開(kāi)發(fā)行不超過(guò)4000萬(wàn)股，擬募集資金1億元，用于節(jié)能環(huán)保輸配電設(shè)備智能化生產(chǎn)技術(shù)改造項(xiàng)目，新能源智能箱式變電站及電氣成套設(shè)備項(xiàng)目、技術(shù)研究中心及營(yíng)銷網(wǎng)絡(luò)建設(shè)項(xiàng)目。

江蘇華晨由成立于2007年9月的華晨股份有限公司成立，公司從事輸配電及控制設(shè)備的研發(fā)、生產(chǎn)和銷售。主要產(chǎn)品有干式變壓器、油浸式變壓器、箱式變電站及電氣成套設(shè)備。

IPO審批方面，3月3日，中國(guó)證監(jiān)會(huì)網(wǎng)站公告，批準(zhǔn)廣州市廬山新材料股份有限公司首次公開(kāi)發(fā)行股票，批準(zhǔn)本次公開(kāi)發(fā)行不超過(guò)1萬(wàn)股新股。廬山新材料股份。

廬山新材擬登陸上海主板，保薦券商為中信證券。

招股書(shū)顯示，廬山新材本次公開(kāi)發(fā)行股票數(shù)量不超過(guò)10,000股。公司預(yù)計(jì)募集資金1億元，主要用于功能性聚烯烴熱熔技術(shù)改造項(xiàng)目擴(kuò)建項(xiàng)目、TOCF光學(xué)薄膜擴(kuò)建項(xiàng)目、研發(fā)中心建設(shè)項(xiàng)目及與主營(yíng)業(yè)務(wù)相關(guān)的補(bǔ)充流動(dòng)資金。商業(yè)。

下周開(kāi)會(huì)公司方面，據(jù)證監(jiān)會(huì)網(wǎng)站消息，第十八屆發(fā)審委定于2022年3月10日召開(kāi)2022年第28次發(fā)審委工作會(huì)議。洋山聯(lián)合精密、聯(lián)翔會(huì)上兩家公司的股票。

洋山聯(lián)合精密擬在深圳主板上市，保薦券商為光大證券。

公司擬發(fā)行不超過(guò)10000股，擬募集資金1億元，年增產(chǎn)3800萬(wàn)空調(diào)壓縮機(jī)零部件、200萬(wàn)片制動(dòng)盤(pán)及研發(fā)中心擴(kuò)建項(xiàng)目；安徽精密零部件產(chǎn)業(yè)化建設(shè)項(xiàng)目；安徽壓縮機(jī)殼體產(chǎn)業(yè)化建設(shè)項(xiàng)目等

洋山聯(lián)合精密主要從事精密機(jī)械零部件的研發(fā)、生產(chǎn)和銷售，包括活塞、軸承、氣缸、曲軸等，廣泛應(yīng)用于空調(diào)壓縮機(jī)、冰箱壓縮機(jī)和汽車零部件等領(lǐng)域.

聯(lián)翔股份擬在上海證券交易所主板上市，保薦機(jī)構(gòu)為中信建投證券。本次擬公開(kāi)發(fā)行10000股，擬募集資金1億元，主要用于年產(chǎn)350萬(wàn)米無(wú)縫墻布建設(shè)項(xiàng)目，年產(chǎn)108萬(wàn)米，墻體材料研發(fā)中心建設(shè)項(xiàng)目。

時(shí)代在線

作者：賈斯汀鄧

因部分問(wèn)題需要進(jìn)一步核實(shí)和完善，以及中介機(jī)構(gòu)出具核實(shí)意見(jiàn)的需要，艾德?tīng)?Ideer)向深交所發(fā)出的關(guān)注函將延期至2021年2月5日內(nèi)完成回復(fù)。

1月29日晚，愛(ài)德?tīng)柵读松鲜鲂畔ⅰ?/p>

1月20日，愛(ài)迪爾發(fā)布了2020年業(yè)績(jī)預(yù)測(cè)。預(yù)計(jì)歸屬于母公司的凈利潤(rùn)為虧損1億元，2019年同期虧損3億元； 19億元。

艾德?tīng)柋硎?，業(yè)績(jī)預(yù)虧的主要原因是三個(gè)子公司的問(wèn)題。其中，深圳市大盤(pán)珠寶有限公司（以下簡(jiǎn)稱“大盤(pán)珠寶”）失控，預(yù)計(jì)全額計(jì)提減值；重大資產(chǎn)重組標(biāo)的公司江蘇千禧珠寶有限公司（以下簡(jiǎn)稱“千禧珠寶”）、成都蜀茂鉆石有限公司（以下簡(jiǎn)稱“蜀茂鉆石”）未能履行其因疫情作出的業(yè)績(jī)承諾，計(jì)提商譽(yù)減值準(zhǔn)備。

對(duì)此，1月22日，深交所發(fā)出關(guān)注函，要求艾迪爾旗下子項(xiàng)目詳細(xì)說(shuō)明上述因素對(duì)2020年業(yè)績(jī)的影響。

連續(xù)兩年虧損的伊迪爾也在努力自救。

1月20日，愛(ài)迪爾發(fā)布公告稱，公司正在積極開(kāi)展對(duì)莆田市國(guó)有資產(chǎn)投資的引進(jìn)戰(zhàn)略投資。不過(guò)，此事仍存在重大不確定性。

1月26日，關(guān)于子公司喪失控制權(quán)及其履約承諾，艾迪爾董事會(huì)秘書(shū)室相關(guān)負(fù)責(zé)人向時(shí)代周刊記者表示，相關(guān)情況以公告為準(zhǔn)，“具體協(xié)議（發(fā)起戰(zhàn)爭(zhēng)）仍在談判中。文件尚未簽署。”

2020年7月以來(lái)，愛(ài)迪爾的股價(jià)一路下跌。 2021年1月27日，一度跌至人民幣/股，創(chuàng)歷史新低。

截至1月29日收盤(pán)，愛(ài)迪爾報(bào)告人民幣/股，總市值1億元。

子公司“失控”

愛(ài)德?tīng)枠I(yè)績(jī)“爆發(fā)”，與其收購(gòu)的3家子公司2017-2018年業(yè)績(jī)承諾未能兌現(xiàn)有關(guān)。

業(yè)績(jī)預(yù)告顯示，阿迪爾已失去對(duì)大型珠寶的有效控制權(quán)，自2020年4月起不再納入合并報(bào)表范圍，預(yù)計(jì)投資將全面折舊。同時(shí)，公司為大型珠寶提供擔(dān)保，部分貸款逾期將產(chǎn)生預(yù)計(jì)負(fù)債，屬于非經(jīng)常性損益。

2017年4月，愛(ài)迪爾以1億元收購(gòu)大盤(pán)珠寶51%的股權(quán)。大型珠寶在2017年和2018年履行了業(yè)績(jī)承諾，但未能達(dá)到2019年的業(yè)績(jī)要求。

此時(shí)，大件飾品已經(jīng)出現(xiàn)“失控”的跡象。

艾德在2020年5月發(fā)布的公告中表示，“鑒于評(píng)估機(jī)構(gòu)無(wú)法出具大珠寶商譽(yù)減值測(cè)試評(píng)估報(bào)告”，大珠寶2019年度利潤(rùn)的具體數(shù)據(jù)無(wú)法確定暫且。

同年7月，愛(ài)迪爾宣布大盤(pán)珠寶失去有效控制權(quán)，“大盤(pán)珠寶拒不配合整改，拒不上交公章、執(zhí)照、賬簿等資料，從根本上侵犯和剝奪了上市公司的大盤(pán)珠寶的權(quán)益?？刂啤薄?/p>

愛(ài)迪爾在2021年1月4日披露的公告中表示，公司實(shí)際擔(dān)保大件珠寶余額1億元，占公司2019年經(jīng)審計(jì)凈資產(chǎn)的%，其中逾期擔(dān)保6117萬(wàn)元，占公司2019年度經(jīng)審計(jì)凈資產(chǎn)的百分比。

對(duì)此，艾德?tīng)柋硎?，作為?dān)保人，公司極有可能在最大擔(dān)保擔(dān)保范圍內(nèi)承擔(dān)擔(dān)保責(zé)任，追索結(jié)果存在較大不確定性，可收回的資產(chǎn)無(wú)法收回。被估計(jì)。

除了失控的大型珠寶，另外兩家未履行業(yè)績(jī)承諾的子公司千禧珠寶和舒茂鉆石均為愛(ài)迪爾在2018年收購(gòu)的資產(chǎn)，2020年是兩家公司的最后一年子公司的業(yè)績(jī)承諾。 .

“買(mǎi)買(mǎi)買(mǎi)”也讓艾德?tīng)柕馁Y金鏈格外緊張。 2020年半年報(bào)顯示，愛(ài)迪爾財(cái)務(wù)費(fèi)用飆升至2663萬(wàn)元，同比增長(zhǎng)%。

財(cái)報(bào)數(shù)據(jù)顯示，2020年上半年，愛(ài)迪爾應(yīng)收賬款期末余額1億元，存貨期末余額1億元。偏差風(fēng)險(xiǎn)”。

兩次向地方國(guó)資求助

面對(duì)如此艱難的局面，自2019年以來(lái)，艾德?tīng)栆堰B續(xù)兩次向福建地方國(guó)資求助。

2019年2月，艾德?tīng)柊l(fā)布公告，公司實(shí)際控制人蘇日明及其一致行動(dòng)人等股東向龍巖匯金發(fā)展集團(tuán)有限公司（以下簡(jiǎn)稱“匯金集團(tuán)”）、龍巖永盛發(fā)展提交永盛發(fā)展股份有限公司（以下簡(jiǎn)稱“永盛發(fā)展”）出資1億元轉(zhuǎn)讓公司1%股權(quán)。匯金集團(tuán)和永盛發(fā)展均由福建省龍巖市國(guó)資委100%控股。

同年5月，愛(ài)迪爾變更公司注冊(cè)地址，從深圳遷至福建省龍巖市。

2020年三季報(bào)顯示，永盛發(fā)展、匯金集團(tuán)分別為公司第六、第九大股東。

2019年10月，理想向匯金集團(tuán)申請(qǐng)了不超過(guò)1億元的貸款，以補(bǔ)充流動(dòng)資金并償還貸款，但這并沒(méi)有緩解公司資金緊張的局面。

財(cái)報(bào)數(shù)據(jù)顯示，2019年，愛(ài)迪爾的短期借款達(dá)到1億元，而2018年同期僅為1億元，流動(dòng)負(fù)債總額達(dá)到1億元，而2018年同期僅為1億元；同時(shí)，經(jīng)營(yíng)活動(dòng)產(chǎn)生的現(xiàn)金流量一直為負(fù)。 2017年至2019年，該指標(biāo)分別為億元、萬(wàn)元、萬(wàn)元。

2021年1月20日，愛(ài)德?tīng)柊l(fā)布公告稱，近期正在積極開(kāi)展引進(jìn)戰(zhàn)略投資者莆田國(guó)??有資產(chǎn)投資有限公司的相關(guān)工作。 “截至目前，本次引入的戰(zhàn)略投資者的交易定價(jià)、交易方案、持股比例等尚未明確，莆田市政府尚未獲得正式書(shū)面答復(fù)并簽署具有法律約束力的戰(zhàn)略投資者引進(jìn)協(xié)議，引進(jìn)戰(zhàn)略投資者仍存在較大不確定性。

天眼查顯示，莆田國(guó)資投資有限公司是莆田國(guó)資委100%持股的公司。

1月27日，一位熟悉珠寶行業(yè)的投資人告訴時(shí)代周刊記者，阿迪爾作為國(guó)內(nèi)市場(chǎng)比較知名的珠寶品牌，仍然具有較高的投資價(jià)值。

“愛(ài)得爾創(chuàng)始人蘇日明是福建人，他在當(dāng)?shù)鼐Τ渑?，能從龍巖和莆田尋求國(guó)有資本支持是可以理解的，對(duì)于當(dāng)?shù)貋?lái)說(shuō)，也是一個(gè)多一家上市公司是好事?！蓖顿Y人說(shuō)。

耐人尋味的是，2021年1月，愛(ài)得爾總裁許新雄宣布因個(gè)人原因辭職，仍擔(dān)任董事。許新雄曾任匯金集團(tuán)總經(jīng)理、副董事長(zhǎng)。目前，新總統(tǒng)人選尚未確定。

頻繁交叉

2020年，艾德在資本市場(chǎng)上最亮眼的時(shí)刻，無(wú)疑是6-7月的“七通”。

2020年6月24日至7月6日，Ideer連續(xù)7個(gè)交易日漲停。截至7月6日收盤(pán)，愛(ài)迪爾報(bào)告人民幣/股，總市值1億元。漲停原因顯示，愛(ài)得爾屬于抖音概念股和互聯(lián)網(wǎng)金融概念股。

但據(jù)時(shí)代周刊記者調(diào)查，愛(ài)德?tīng)栐缭?0日就將旗下互金子公司北京愛(ài)托融轉(zhuǎn)讓給他人，北京愛(ài)托融已于2019年11月被撤銷。商業(yè)執(zhí)照。 （詳情請(qǐng)參閱時(shí)代周刊2020年7月7日發(fā)表的報(bào)道《艾德?tīng)枴捌咄ā北澈螅浩浠ソ鸸疽驯怀蜂N》）

2020年7月8日，深交所向艾德?tīng)柊l(fā)出通知，要求艾德?tīng)栒f(shuō)明公司是否涉及互聯(lián)網(wǎng)金融及抖音相關(guān)業(yè)務(wù)。

7月9日晚，艾德?tīng)柣貜?fù)深交所稱，公司目前不涉足互聯(lián)網(wǎng)金融業(yè)務(wù)。

時(shí)代周刊記者發(fā)現(xiàn)，自上市以來(lái)，愛(ài)迪爾就特別熱衷于跨界轉(zhuǎn)型，并多次嘗試將珠寶概念與互聯(lián)網(wǎng)、房地產(chǎn)等領(lǐng)域聯(lián)系起來(lái)。除了表示將打造“互聯(lián)網(wǎng)+珠寶開(kāi)放平臺(tái)”外，還涉足互金、區(qū)塊鏈、5G等多個(gè)領(lǐng)域。

2020年半年報(bào)中，“互聯(lián)網(wǎng)+珠寶”開(kāi)放平臺(tái)項(xiàng)目募集資金1億元，投資2170萬(wàn)元，投資進(jìn)度僅為%。

對(duì)此，艾德?tīng)柋硎?，由于公司目前的?jīng)營(yíng)狀況和流動(dòng)性短缺的困境，以及公司債務(wù)逾期和資金鏈緊張，最終決定終止實(shí)施非公募投資項(xiàng)目，永久補(bǔ)充籌集的資金。 .

對(duì)此，前述投資人告訴時(shí)代周刊記者，近兩年珠寶行業(yè)整體低迷，不少珠寶企業(yè)都在尋求跨界轉(zhuǎn)型。 “但珠寶行業(yè)的特點(diǎn)是進(jìn)貨頻率低、價(jià)格高、定制化程度高，因此互聯(lián)網(wǎng)化進(jìn)程不高。”

2020年12月，IDEAL再次跨界地產(chǎn)行業(yè)。愛(ài)迪爾旗下迪嘉珠寶擬向公司下游加盟商四平寶泰珠寶全資子公司成裕房地產(chǎn)開(kāi)發(fā)有限公司增資，用于建設(shè)“愛(ài)迪爾寶泰珠寶”文化產(chǎn)業(yè)四平市公園。

項(xiàng)目可行性報(bào)告顯示，項(xiàng)目總投資預(yù)計(jì)1億元，自有資金投資3億元。

不過(guò)，2020年三季報(bào)顯示，三季度末，愛(ài)迪爾的貨幣資金僅為1566萬(wàn)元，同比下降%。對(duì)此，Ideer解釋說(shuō)，這是由于票據(jù)保證金和貸款保證金大幅下降所致。