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2023-02-21 09:26:59
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ID:terhome官方賬號:很多剛接觸投資的朋友抱怨,現(xiàn)在市場上的基金種類太多了,指數(shù)基金,開放式基金,股票基金,私募基金,貨幣基金...各種基金讓人眼花繚亂,真的很傻很混亂。然而,熟悉基金種類的老基金經(jīng)理們卻能在浩瀚的基金海洋中輕易地挑出值得投資的基金基金與銀行。今天二投就給大家一個常見的基金分類。根據(jù)投資標(biāo)的的不同,基金可以分為五類:貨幣基金、債券基金、股票基金、混合基金和FOF基金。貨幣基金是主要投資于短期貨幣工具的基金,如國庫券、商業(yè)票據(jù)、銀行定期存單、短期債券、企業(yè)債券、同業(yè)存款等短期有價(jià)證券。債券基金是主要投資于債券、金融債券、企業(yè)債券等固定收益類金融產(chǎn)品的基金,其中債券占80以上。股票型基金是投資標(biāo)的多為股票的基金,占比超過80,少部分投資于債券等投資產(chǎn)品。貨幣基金、債券基金、股票基金都很好理解,投資者可能不太了解混合型基金?;旌闲突鹗且环N相對靈活的基金,同時投資股票、債券和貨幣,通過資金投資比例的分配來分散風(fēng)險(xiǎn)。FOF基金更 "另類 "。不直接投資股票或債券,而是通過購買其他基金間接持有股票、債券等有價(jià)證券。生產(chǎn)實(shí)際上是購買a "一籃子基金 "一次。因?yàn)橘Y產(chǎn)配置的方向不同,基金的風(fēng)險(xiǎn)和收益也會有很大的不同。一般來說,股票資產(chǎn)配置比例越高,風(fēng)險(xiǎn)收益比越高。管理層對主動管理型基金進(jìn)行分類,是指憑借基金經(jīng)理的專業(yè)知識和信息,主動尋求超出平均水平的超價(jià)值回報(bào)。因?yàn)橐ㄙM(fèi)基金經(jīng)理大量的時間和精力,一般管理費(fèi)也比較貴。被動管理型基金一般選擇特定股票作為投資標(biāo)的,也就是跟蹤某些指數(shù),不主動尋求超越市場表現(xiàn),而是試圖復(fù)制整個市場的平均收益,如滬深300指數(shù)基金、上證50指數(shù)基金等。因?yàn)楸粍庸芾砘鸸芾砥饋硎r省力,管理費(fèi)相對 "親民 "。根據(jù)交易渠道的分類,我們要普及一下常見的基金交易行為:申購贖回、買入賣出。我們通常說場內(nèi)和,這個場指的是交易市場。場內(nèi)指的是股票市場,所以場內(nèi)基金是可以在證券交易所買賣的基金。是指證券交易所市場以外的市場,包括銀行和證券公司的、基金公司的直銷和其他基金銷售渠道。場內(nèi)基金交易,需要開立股票賬戶,此時與你交易的對象是其他買賣雙方;對于基金交易,只要開立基金賬戶就可以買賣。這個時候和你交易的對象就是基金公司。場內(nèi)基金和基金的異同是很瑣碎的,所以我整理了表格供大家參考。按照運(yùn)作,可以分為封閉式基金和開放式基金。封閉式基金是 "剛性 "并且堅(jiān)持自己的原則。它們不僅規(guī)模固定,申購贖回時間也固定(通常封閉3年、5年等。).只有開放了,投資者才能贖回,有點(diǎn)像定期存款。為了彌補(bǔ)流動性缺陷,封閉式基金可以在證券市場交易,不受封閉期的影響。當(dāng)然,之前的投資已經(jīng)普及,需要開證券賬戶才能在交易所買賣基金。開放式基金比較靈活,規(guī)模不固定,可以隨時申購贖回。一般來說,開放式基金不能在證券市場交易。大多數(shù)公開發(fā)行的基金都是開放式基金。根據(jù)資金和用途的不同,基金可以分為在岸基金、離岸基金、基金和區(qū)域基金。這種分類比較生硬。下面是最近引起極大關(guān)注的兩只QDII基金。QDII是合格境內(nèi)機(jī)構(gòu)投資者,即境內(nèi)機(jī)構(gòu)到境外投資股票和一些相關(guān)品種。通過機(jī)構(gòu)購買海外標(biāo)的,然后組合發(fā)行基金,我們持有這個基金,相當(dāng)于持有海外資產(chǎn)。對于普通投資者來說,QDII是一片配置海。作為外國資產(chǎn)的便利工具,QDII基金可以在全球市場尋求投資機(jī)會,并享受世界各地區(qū)的經(jīng)濟(jì)增長。以下是二投匯總的基金分類圖:
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